Die Standard Deviation (Standardabweichung) ist ein Maß dafür, wie weit jeder beobachtete Wert in einem Datensatz vom Mittelwert entfernt ist. Dieses Maß gibt an, wie weit die Daten innerhalb eines Datensatzes gestreut sind und wie weit bestimmte Daten von der allgemeinen Norm entfernt sind. Im Zusammenhang mit Investitionen kann die Standard Deviation verwendet werden, um die aktuelle Rendite einer Investition im Verhältnis zu ihrem historischen Mittelwert zu berechnen und so die historische
Volatilität der Investition zu bestimmen. Volatile Anlagen zeichnen sich in der Regel durch eine hohe Standard Deviation aus, während stabilere Anlagen in der Regel eine niedrige Standard Deviation aufweisen.